NAND gelirleri yapay zekanın etkisiyle bir çeyrekte 46 milyar dolarla rekor kırdı

Yapay zeka veri merkezlerine yönelik talep, NAND pazarında gelirleri hızla artırırken, yükselen çip maliyetleri PC pazarında daralma beklentisini güçlendirdi.

Yapay zeka yatırımları, teknoloji pazarında farklı sektörleri aynı anda farklı yönlere çekiyor. Veri merkezleri için artan bellek ve depolama ihtiyacı, NAND üreticilerinin gelirlerini tarihi seviyelere taşırken, aynı fiyat artışları kişisel bilgisayar pazarında maliyet baskısı yaratıyor. Counterpoint Research’ün son çeyreklik piyasa raporuna göre, yapay zeka altyapılarına yönelik kurumsal talep, NAND bellek pazarında güçlü bir büyüme yarattı. Buna karşılık, yükselen bileşen maliyetleri PC üreticilerinin fiyatlama ve talep dengesini zorlamaya başladı.NAND PAZARINDA 46 MİLYAR DOLARLIK GELİRBüyük dil modelleri ve yapay zeka ajanlarının yaygınlaşması, veri merkezlerinde çok daha yüksek depolama kapasitesine ihtiyaç duyulmasına neden oluyor. Bu talep, 2026’nın ilk çeyreğinde küresel NAND pazarında gelirleri yıllık bazda 3,5 kat artırarak 46 milyar dolara taşıdı. Kurumsal segment, aynı dönemde toplam NAND pazarının yüzde 43’ünü oluşturdu. Bu payın yıl sonuna kadar yüzde 60’ın üzerine çıkabileceği tahmin ediliyor. Rapora göre, 2026’nın yalnızca ilk çeyreğinde elde edilen NAND gelirleri, 2023 yılının tamamındaki gelir seviyesini geride bıraktı. Bu tablo, yapay zeka odaklı altyapı yatırımlarının bellek pazarındaki dengeleri ne kadar hızlı değiştirdiğini gösteriyor.SAMSUNG LİDER, YMTC HIZLA BÜYÜYORKüresel NAND ve SSD pazarında Samsung, yüzde 29’luk pazar payıyla liderliğini koruyor. SK Hynix yüzde 18 payla ikinci sırada yer alırken, Kioxia, Micron ve SanDisk yüzde 13-14 bandındaki gelir paylarıyla pazardaki diğer büyük oyuncular olarak öne çıkıyor. Çinli üretici YMTC ise en hızlı büyüyen şirketlerden biri oldu. Yıllık bazda yüzde 246 büyüme kaydeden şirket, pazar payını yüzde 13’e yükseltti. Bu performansla YMTC, Micron ve SanDisk ile arasındaki farkı önemli ölçüde kapattı. Şirketin, üretim kapasitesini artırmak için Çin borsasında halka arz hazırlığı yaptığı belirtiliyor. Elde edilecek kaynağın yeni tesis yatırımlarında kullanılması bekleniyor.PC PAZARINDA MALİYET BASKISIBellek üreticileri yapay zeka talebiyle gelirlerini artırırken, kişisel bilgisayar pazarı yükselen çip fiyatlarından olumsuz etkileniyor. IDC verilerine göre, küresel PC sevkiyatlarında 2026 yılı için yüzde 11,3’lük daralma bekleniyor. Bir önceki yıl 290 milyon adet seviyesinde olan küresel PC sevkiyatının, bu yıl 260 milyon adede gerileyebileceği öngörülüyor. Artan NAND ve DRAM maliyetleri, üreticilerin nihai ürün fiyatlarını yukarı çekmesine neden oluyor. Sektör tahminlerine göre PC pazarındaki zayıf görünüm 2027’de de devam edebilir. Daha belirgin toparlanmanın 2028-2029 döneminde başlaması, piyasanın normalleşmesinin ise 2030’a kadar uzaması bekleniyor.ÜRETİCİLER YENİ PLATFORM YARIŞINDATalep daralmasını sınırlamak isteyen donanım üreticileri, yeni nesil cihaz ve platformlarla pazarı canlandırmaya çalışıyor. Apple’ın MacBook Neo modeli, Dell’in Intel Wildcat Lake işlemcili XPS 13 serisi ve Qualcomm’un giriş seviyesi Snapdragon C platformu bu stratejinin örnekleri arasında gösteriliyor. Üreticiler, özellikle fiyat hassasiyeti yüksek kullanıcıları kaybetmemek için daha verimli işlemciler, yeni tasarımlar ve farklı segmentlere yönelik ürünlerle rekabeti artırıyor. Buna rağmen sektör uzmanları, bileşen fiyatlarında kalıcı rahatlama için yeni DRAM ve NAND fabrikalarının tam kapasite devreye girmesi gerektiğini belirtiyor. Bu kapasite artışının etkisinin ise 2029-2030 döneminde daha net hissedilmesi bekleniyor. Yapay zeka yatırımlarının yarattığı güçlü veri merkezi talebi, bellek üreticileri için yeni bir büyüme dönemi başlatırken, aynı süreç tüketici elektroniği tarafında maliyet baskısını artırarak teknoloji pazarındaki ayrışmayı derinleştiriyor.